8月9日，保利置业以上海公司持有物业保利广场E座为目标资产，成功设立“华泰资管-保利置业一期资产支持专项计划”，发行规模为16.21亿元。
保利广场位于黄浦江畔，由德国GMP公司设计，自2010年竣工运营。项目结合了大层高空间、呼吸式幕墙、局部跃层和屋顶花园等特色，荣获建筑业最高奖“鲁班奖”。租金收缴率常年接近100%。该期资产支持专项计划产品总规模16.21亿元，其中优先A类证券8.10亿元，评级AAA，期限18（3+3+3+3+3+3）年，票面利率4.98%；优先B类证券8.10亿元，评级AA+，期限18（3+3+3+3+3+3）年，票面利率5.40%。产品票面利率远低于市场同期限同级别证券，认购倍数超过1.9倍，彰显了市场对于该项目的认可。
保利广场CMBS项目是保利置业上海公司融资类型的创新，在房地产融资渠道逐渐收紧、融资成本逐渐上行的市场环境中，对盘活存量资产、优化负债结构发挥重要作用。
新闻链接：商业房地产抵押贷款支持证券（CMBS）是指以商业房地产为抵押，以相关物业资产未来收入为偿债本息来源的资产支持证券产品。通过精细的产品设计，CMBS管理人对项目公司“收算管支”进行全面监管，保证了现金流的安全性。同时，CMBS底层资产拥有稳定且未来增长可预期的现金流，在资产荒的当下，为投资者、尤其是机构客户提供了长期稳定、安全且收益相对较高的优秀投资品种。从过往CMBS发行经验来看，企业信用资质优良、标的资产地理位置优越、基础资产现金流稳定、且具有完善设计结构的产品，都是机构投资者的追逐对象。
在盘活商业地产存量，推动房产商轻资产模式转型上，CMBS有广阔的发展空间。随着CMBS创新的深化，房地产行业也真正进入完全不同的新阶段，资产管理和金融创新将成为其存量时代生存的重要能力。房地产公司采用CMBS融资的优势主要在于：
首先，CMBS弱化主体信用，通过合理的结构化产品设计，证券评级可高于原始权益人主体评级，降低了融资成本，优化了资本结构。
其次，相较于类REITs，CMBS结构相对简单，可复制性强，能够满足企业融资的时效需求，缩小通过ABS融资与其他方式融资从发行时效性上的差异。与其他资产类型的ABS相比，CMBS由于涉及到底层物业资产、贷款的发放、物业未来收益（租金等）的监管、资产运营管理，开放退出与回购、物业的出售和置换等特殊安排，交易结构更为复杂。